✔Крупнейший лесопромышленный холдинг.

✔Не имеет аналогов (конкурентов) из публичных компаний.

✔29/06 на срочном рынке Мосбиржи стартовали торги фьючерсом на акции компании.

✔Помимо основной деятельности развивает деревянное многоэтажное домостороение.

▶Компания отчиталась о финансовых результатах за II кв. 2023 г. по МСФО.

🔻Выручка -7,3% до ₽21,1 млрд. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года

✅Чистый убыток в размере ₽7,7 млрд против прибыли ₽12 млрд годом ранее.

🗣Мнение: результаты Группы ожидаемо слабые. Идёт структурная трансформация рынков сбыта после санкций в отношении России. Это в свою очередь привело к падению доходов и росту издержек, в особенности логистических затрат.

Открытие брокерского счета в КИТ Финанс бесплатное, абон. платы — за ведение счета нет!

 Кроме этого, давление на маржинальность оказали низкие цены на производимую продукцию, которые упали после рекордных за 2021-2022 г.

Цены на продукцию в валюте во II кв. 2023 г. продолжили снижаться. Есть вероятность, что на рынке пиломатериалов проходим дно. Со временем, после переориентации на азиатские рынки, логистические расходы должны стабилизироваться.

( Читать дальше )

Повышаем целевой ориентир — Лукойл

📌Здесь публиковали предыдущую цель t.me/KIT_finance_broker/325

▫️Тикер #LKOH
▫️Отрасль Нефть и газ
▫️Цена ₽6412,5
🎯Цель ₽8000
🤑Потенциал 24,75%

Стало известно об обращении Лукойла в правительство за разрешением на выкуп до 25% собственных акций у нерезидентов с дисконтом не менее 50%.

К выкупу смогут подать как обыкновенные акции, принадлежащие нерезидентам, так и депозитарные расписки.

🧮Считаем

Общее количество акций Лукойла 692,865 млн, лимит обсуждаемой оферты может составить приблизительно 173 млн акций. Исходя из цены закрытия торгов 21 августа в размере ₽6265, рыночная цена пакета — почти ₽1,1 трлн. Учитывая дисконт в 50%, компания может потратить на выкуп около ₽550 млрд.

Однако, финансовые показатели говорят о том, что Лукойл может не только выкупить акции, но и выплатить дивиденды. В какой сумме — читайте в полной версии материала brokerkf.ru/doc/ideas/Trade%20Ideas_LKOH_24082023.pdf

👉🏼в мобильном приложении КИТ Инвестиции brokerkf.ru/mobile-app/?utm_source=tg&utm_medium=article&utm_campaign=post – раздел Витрина

( Читать дальше )

🔎 Алроса #ALRS — обзор

🤓Смотрели компанию в июле — t.me/KIT_finance_broker/236

🗣Мнение: судя по статистике региона и стран занимающимися алмазами, продажи у Алроса есть и они приносят ей хорошие деньги. В плане бизнеса ситуация стабилизировалась. Рынок рассчитывает, что компания вернется к выплате дивов уже за 1Пг 2023 в размере 3-4 рубля.

Динамика акций будет зависеть от налоговой нагрузки, публикации, хотя бы частичной, отчетности, намерении вернуться к дивидендным выплатам. Позитивное развитие событий в этом ключе придаст импульс котировкам не только в моменте, но и в среднесрочной перспективе.

🖌Что нового?

АЛРОСА опубликовала финансовые результаты за I пол. 2023 г. по МСФО.

▪️Выручка осталась на прежнем уровне по сравнению с 1П 2022 г. – ₽188,2 млрд.
▪️Чистая прибыль упала почти на 35% – до ₽55,57 млрд за счёт роста себестоимости продаж.
▪️Также, влияние на прибыль оказало снижение финансовых доходов по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и временное повышение НДПИ в I кв. 2023 г.

( Читать дальше )

Ленэнерго #LSNGP

За 1П 2023г компания обеспечила электроэнергией 16 918 объектов на территории СПб и Ленинградской области, в т.ч. 7 средних школ, 7 детсадов, 5 объектов здравоохранения, 13 спортивных объектов.

Имеет в своем распоряжении 427 центров питания, в т.ч.: 1 подстанция 220 кВ; 244 подстанции 110 кВ; 182 подстанции 35 кВ; 26 880 трансформаторных подстанций 6-10/0,4 кВ.

📑Опубликовала финансовые результаты (https://rosseti-lenenergo.ru/shareholders/investors/ir/197331/) за 6 мес. 2023 г. по РСБУ:

▪️Выручка +16% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до ₽53,5 млрд за счет увеличения тарифов на электроэнергию, что в свою очередь сказалось на доходах от передачи электроэнергии.
▪️Показатель EBITDA +17% за счёт сохранения себестоимости приблизительно на прежнем уровне, когда выручка продолжила расти.
▪️В результате, рост чистой прибыли за 6 мес. 2023 г. на 36% почти – до ₽14 млрд
▪️Компания снизила чистый долг, и он стал отрицательным.

✔️На фоне роста процентных ставок, у компании не увеличатся финансовые расходы.

( Читать дальше )

🎯Цель по Магниту #MGNT

Магнит выкупил у нерезидентов, которые владели акциями через российскую депозитарную и расчетную инфраструктуру, 16,6% акций от их общего количества в обращении — это ₽37,4 млрд.
Еще 5% находятся в Euroclear — расчеты по ним продолжаются. После завершения этих расчетов будет сделано отдельное объявление.

📍Цена одной акции по условиям сделки составила ₽2215. Это предполагает дисконт примерно в 50% к средневзвешенной цене бумаг за полгода до объявления о предложении, согласно требованиям Минфина, для сделок по выходу иностранцев из российских активов.

✋🏻Напомним, первоначально ретейлер был готов приобрести у нерезидентов почти 10,2 млн своих акций, или 10% от всех бумаг в обращении. Но на фоне высокого спроса со стороны инвесторов решила увеличить лимит в три раза — почти до 30%.

✅Позитив

• В сообщении Компании говорится, что имеется возможность произвести дополнительный выкуп акций у нерезидентов. В пресс-службе Магнита «Интерфаксу» пояснили, что новый buyback может пройти в 2023 г. — это окажет поддержку акциям Магнита.

( Читать дальше )

Друзья, спасибо, что следите за публикациями на нашем канале.

✅Напоминаем, что бумагам Сбера присвоен рейтинг «Покупать» с целевым ориентиром ₽300 за акцию.

📌Публиковали

на сайте brokerkf.ru/analitika/actual-analysis/trading-ideas/index.php?ELEMENT_ID=321924&utm_source=tg&utm_medium=article&utm_campaign=post

в стратегии brokerkf.ru/doc/ideas/KITFinance_Forecast_2H2023.pdf?utm_source=tg&utm_medium=article&utm_campaign=post на 2П 2023г

обсуждали на вебинаре ТОП -3 перспективных бумаги &t=2876s&utm_source=tg&utm_medium=article&utm_campaign=post

✍🏼Компания опубликовала сокращенные результаты по РПБУ за 7 мес 2023 года.

Банк продолжает демонстрировать рост финансовых показателей:

— чистый процентный доход увеличился на 38,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до ₽1,258 трлн.
— комиссионные доходы выросли на 20,5% – до ₽385,6 млрд, при этом, в июле рост чистого комиссионного дохода ускорился – до 33,9% г/г.

( Читать дальше )

Крупнейшая судоходная группа компаний в России, один из мировых лидеров в области морской транспортировки сжиженного газа, сырой нефти и нефтепродуктов, а также обслуживания и обеспечения морской добычи углеводородов.

✔️Публиковала финансовые результаты за 1кв. 2023г.:

▫️Выручка +58% по сравнению с аналогичным периодом – до $626,9 млн.
▫️EBITDA +136,8% – до $626,9 млн.
▫️Чистая прибыль составила $285,9 млн против убытка $90,8 млн годом ранее.
▫️Прибыль от эксплуатации судов $471,3 +132,6%.
▫️Чистый долг $646,1 -30,4%, что приведет к снижению финансовых расходов компании.

Сильные результаты обусловлены высокими показателями работы конвенционального танкерного флота на фоне сохраняющейся положительной рыночной конъюнктуры и девальвации рубля.

🗣Мнение: мы считаем, что положительная динамика финпоказателей сохранится. Учитывая вышеперечисленное, по нашим оценкам, за 2023 Совкомфлот заработает $760 млн чистой прибыли. Таким образом, по форвардному P/E компания оценивается в 3,64х, при среднем значении с момента выхода на биржу — 17,5х.

( Читать дальше )

🎯Лукойл #LKOH — новые горизонты💪🏻

🔸В этом посте писали, что бумаги компании достигли нашего 🎯целевого ориентира в ₽5700 — t.me/KIT_finance_broker/316

Компания опубликовала финансовые результаты за 6 мес. 2023 г. по РСБУ:

— выручка ⬇️ на 28,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до ₽1,249 трлн.
— чистая прибыль ⬇️ на 11% – до ₽463,5 млрд.

Снижение показателей связано с эффектом высокой базы прошлого года. Результаты по РСБУ не отражают всю картину, а точнее показывают только около 40% выручки от МСФО без дочерних компаний.

Более того, сейчас основные доходы будут за счёт Litasco – это дочерня компания Лукойла, которая зарегистрирована в ОАЭ и находится на 2-ом месте среди крупнейших покупателей российской нефти с начала года.

Тем не менее, исторический Лукойл направлял на дивиденды около 100% чистой прибыли по РСБУ.

Таким образом, за I пол. 2023 г. мы можем увидеть дивиденд на акцию выше 600 руб. Это уже около 10% дивдоходности. Учитывая текущие цены на нефть в рублях, II пол. 2023 г. будет ещё сильнее.

( Читать дальше )

Что интересного известно о компании?

▪️Акции котируются на Московской, и Гонконгской фондовых биржах. В отличие от IMOEX котировки компании не показали существенной динамики с начала года.

▪️Ведущий мировой производител алюминия с низким углеродным следом: 5,9% в мировом производстве алюминия, 6,3% в мировом производстве глинозема.
56,88% акционерного капитала принадлежит En+.

▪️Пять выпусков облигаций торгуются в юанях.

▪️Агентство АКРА подтвердило свой кредитный рейтинг (https://rusal.ru/press-center/press-releases/podtverzhden-kreditnyy-reyting-rusala-so-stabilnym-prognozom-/) Русала на уровне А+(RU) со стабильным прогнозом в мае 2023года.

▪️Владеет 26,25% акций ГМК Норильского никеля #GMKN.

▪️Дополнительная налоговая нагрузка. Windfall tax утвержден Думой: разовый налог для компаний, у которых средняя величина прибыли за 2021-2022 гг. оказалась выше 1 млрд руб составит 10% от суммы превышения прибыли за этот двухлетний период над аналогичным показателем за 2018-2019 гг.

▪️Находится под влиянием санкций:

( Читать дальше )